16.04.2008 :: 12:01
Навстречу монополиям
Объем рынка лизинга достиг в 2007 году 997 млрд руб. ($39 млрд). Несмотря на кризис ликвидности и отсутствие улучшений в законодательном регулировании отрасли, рынок рос высокими темпами последние семь лет. Впрочем, развитие глобального финансового кризиса может негативно сказаться на российских лизинговых компаниях уже в первом полугодии.
На шестом месте
Основной тенденцией лизингового рынка в 2007 году, которую отметили все его участники, стало значительное ускорение темпов роста. Объем нового бизнеса на рынке лизинга России в 2007 году составил $39 млрд - это больше суммы объемов лизингового рынка России за пять предыдущих лет (2002-2006). Причина такой динамики - высокий инвестиционный спрос растущей экономики, и все еще хорошая маржа, на которую могут рассчитывать самые активные участники рынка. Сыграла роль также и специфика лизинга как защищенного продукта - на фоне существенного сокращения банками розничных кредитных программ, лизинговые «дочки» банков почти не ощущали нехватки ресурсов в 2007 году.
Полученные лизинговые платежи в 2007 году превысили $11,5 млрд (темпы прироста - 130%), а профинансированные средства по действующим лизинговым контрактам - $21 млрд, прирост показателя - 184% (таблица «Индикаторы развития рынка лизинга»). Сумма авансов, полученных лизингодателями, составила $11 млрд.
Доля лизинга в ВВП в прошедшем году увеличилась почти вдвое и достигла 3,02%. Данное соотношение выше аналогичного показателя Великобритании в 2006 году, занявшей первое место по объему лизингового рынка в Европе (см. таблицу «Объемы рынков лизинга стран Европы в 2006 году»). Такая ситуация объясняется, с одной стороны, уже зрелым рынком Соединенного королевства, а с другой - высоким спросом на лизинг со стороны инфраструктурных отраслей и необходимостью масштабной модернизации экономики России.
Россия в 2006 году находилась на шестом месте среди стран Европы по объему рынка лизинга. Учитывая тот факт, что европейский лизинговый рынок растет в среднем на 15% в год, по итогам 2007 года Россия может уверенно занять пятое, а в 2008 году - даже четвертое место среди стран Европы.
Одной из характерных черт 2007 года стал существенный рост лизинговых сделок с естественными монополиями (поставки «РГ Лизингом» подвижного состава для РЖД, финансирование «Бизнес Альянсом» энергетических объектов, «ВТБ-Лизингом» - энергетического и нефтедобывающего оборудования). Последствия таких сделок выразились в значительном увеличении объема новых сделок на рынке лизинга (объема нового бизнеса) и появлении новых лидеров рынка с портфелями, измеряющимися десятками миллиардов рублей (таблица 9).
При этом за прошедший год концентрация на рынке усилилась незначительно: на топ-10 лизингодателей по итогам 2007 года приходится 41,6% объема нового бизнеса (в 2006 - 39,9%), что почти в 2 раза ниже аналогичного показателя в Европе.
Хождение в регионы
Расширение регионального присутствия многими лизинговыми компаниями стало второй заметной тенденций на рынке в 2007 году. К концу года на 170 компаний-участников исследования приходилось более 570 филиалов и представительств. Многие понимают, что успех любого финансового института зависит от роста портфеля и его диверсификации, что во многом достигается и за счет географической экспансии. Структуры экономик многих регионов значительно отличаются друг от друга, так же как и факторы роста этих экономик. В связи с этим, присутствие в широком географическом пространстве автоматически позволяет нарастить портфель, диверсифицировать его по отраслям и таким образом обезопасить себя от потенциальных внешних шоков в отношении одной отдельной отрасли или одного отдельного региона.
Согласно данным, предоставленным участниками исследования, в прошедшем году в географическом распределении объема нового бизнеса увеличилась доля Москвы, Центрального и Уральского федеральных округов за счет уменьшения доли Приволжского, Сибирского, Дальневосточного ФО и Санкт-Петербурга. Однако данная разбивка не содержит информацию по компании Росагролизинг, у которой подавляющее количество предметов лизинга предоставляется клиентам за пределами Москвы. Учитывая этот факт, можно говорить о том, что доля нового бизнеса, приходящегося на Москву, в 2007 году почти не изменилась и составляет примерно 41,5%.
Индикаторы развития рынка лизинга
|
Показатели |
2004 |
2005 |
2006 |
2007 |
|
Объем нового бизнеса ($ млрд) |
5 |
8 |
14,7 |
39 |
|
Доля лизинга в ВВП (%) |
- |
0,99 |
1,5 |
3,02 |
|
Доля лизинга в инвестициях в основной капитал (%) |
- |
5,7 |
8,7 |
15,5 |
|
Объем полученных лизинговых платежей ($ млрд) |
2 |
2,8 |
5,0 |
11,5 |
|
Объем профинансированных средств ($ млрд) |
2,4 |
3,9 |
7,4* |
21 |
|
Совокупный портфель лизинговых компаний ($ млрд) |
- |
12* |
19,5 |
47 |
*Оценка.
Источник: «Эксперт РА».
Объемы рынков лизинга стран Европы в 2006 году
|
№ п/п |
Страна |
Объем нового бизнеса (€ млрд) |
% лизинга в ВВП |
|
1 |
Великобритания |
54,956 |
2,94% |
|
2 |
Германия |
50,539 |
2,18% |
|
3 |
Италия |
48,1 |
3,27% |
|
4 |
Франция |
30,02 |
1,69% |
|
5 |
Испания |
18,67 |
1,91% |
|
6 |
Россия |
11,7 |
1,49% |
Источник: данные «Эксперт РА» и ассоциации Leaseurope.
Топ-20 компаний в сегменте ж/д техники
|
№ п/п |
Компания |
Объем нового бизнеса в 2007 году (млн руб.) |
|
1 |
«ВТБ-Лизинг» |
58642,67 |
|
2 |
Русско-германская лизинговая компания |
52830,00 |
|
3 |
«Альфа-Лизинг» |
23934,00 |
|
4 |
Лизинговая компания «Инпромлизинг» |
20235,70 |
|
5 |
«Брансвик Рейл Лизинг» |
7244,51 |
|
6 |
«Металлинвестлизинг» |
6877,08 |
|
7 |
«Росдорлизинг» |
5681,04 |
|
8 |
«Транскредитлизинг» |
3803,70 |
|
9 |
Лизинговая компания «Уралсиб» |
3193,33 |
|
10 |
Лизинговая группа НОМОС-банка |
2648,25 |
|
11 |
«Авангард-Лизинг» |
2193,40 |
|
12 |
«Райффайзен-Лизинг» |
1910,00 |
|
13 |
«РБ Лизинг» |
1873,37 |
|
14 |
Лизинговая компания Международного московского банка |
1336,63 |
|
15 |
«Бизнес Альянс» |
1134,00 |
|
16 |
Группа лизинговых компаний «РТК-Лизинг» |
1071,76 |
|
17 |
«Локат Лизинг Руссия» |
781,00 |
|
18 |
Завод редких металлов |
695,40 |
|
19 |
«Трансфин-М» |
654,70 |
|
20 |
Клиентская лизинговая компания |
589,41 |
ТОП-150 российских лизингодателей (по итогам 2007 года)
|
№ п/п |
Компания |
Объем нового бизнеса (млн. руб.) |
Количество сделок |
Объем полученных платежей (млн. руб.) |
|
1 |
ВТБ-Лизинг |
131726,02 |
334 |
11242,77 |
|
2 |
Русско-германская лизинговая компания |
58170,00 |
893 |
8709,00 |
|
3 |
Лизинговая компания Уралсиб |
34125,32 |
5424 |
10263,13 |
|
4 |
Альфа-Лизинг |
32024,00 |
141 |
7560,00 |
|
5 |
Ильюшин Финанс Ко |
29725,48 |
10 |
1003,79 |
|
6 |
Бизнес Альянс |
26534,90 |
46 |
8392,70 |
|
7 |
Авангард-Лизинг |
24941,40 |
440 |
7108,10 |
|
8 |
Группа лизинговых компаний РТК-Лизинг |
21862,71 |
428 |
10799,94 |
|
9 |
Лизинговая группа НОМОС-банка |
21827,42 |
3879 |
7196,54 |
|
10 |
Лизинговая компания Инпромлизинг |
21659,00 |
39 |
6744,00 |
|
11 |
Europlan |
20932,00 |
16201 |
7468,00 |
|
12 |
Райффайзен-Лизинг |
14317,50 |
1031 |
4895,06 |
|
13 |
Вольво Финанс Сервис Восток |
14117,28 |
1217 |
5208,76 |
|
14 |
Транскредитлизинг |
10778,70 |
202 |
507,50 |
|
15 |
SFSR (Scania Finacial Services Russia) |
10612,00 |
781 |
9106,00 |
|
16 |
Группа компаний Интерлизинг |
10345,00 |
990 |
4718,00 |
|
17 |
Металлинвестлизинг |
9706,28 |
597 |
914,30 |
|
18 |
Каркаде |
9479,70 |
8754 |
3969,40 |
|
19 |
Элемент Лизинг |
9433,42 |
6295 |
3952,76 |
|
20 |
Лизинговая компания КамАЗ |
9002,00 |
762 |
5273,69 |
|
21 |
Глобус-лизинг |
8885,57 |
1464 |
5251,56 |
|
22 |
Лизинговая компания Международного московского банка |
8342,90 |
396 |
4229,08 |
|
23 |
Росдорлизинг |
7601,96 |
276 |
1469,99 |
|
24 |
Альянсрегионлизинг |
7330,53 |
641 |
2302,09 |
|
25 |
Центр-Капитал |
7253,87 |
451 |
4645,33 |
|
26 |
Брансвик Рейл Лизинг |
7244,51 |
13 |
12130,30 |
|
27 |
Русская лизинговая компания |
6950,00 |
182 |
1608,00 |
|
28 |
Стоун-XXI (группа компаний) |
5886,50 |
2148 |
3250,80 |
|
29 |
Лизингпромхолд |
5764,19 |
1888 |
2661,46 |
|
30 |
Главлизинг |
5681,73 |
461 |
2173,80 |
|
31 |
ГК Северная Венеция |
5616,88 |
363 |
1768,51 |
|
32 |
Дельтализинг |
5545,40 |
1390 |
1558,98 |
|
33 |
Группа компаний Ураллизинг |
4950,30 |
2170 |
1708,00 |
|
34 |
Локат Лизинг Руссия |
4653,00 |
318 |
1283,00 |
|
35 |
Группа компаний Лизинг-Трейд |
4489,89 |
249 |
703,34 |
|
36 |
Дойче Лизинг Восток |
4224,60 |
282 |
1452,60 |
|
37 |
Финстройлизинг |
4153,15 |
507 |
1428,50 |
|
38 |
РБ Лизинг |
4093,00 |
756 |
2870,00 |
|
39 |
РМБ-Лизинг |
3804,46 |
505 |
1648,61 |
|
40 |
Петербургская лизинговая компания |
3780,09 |
225 |
1694,00 |
|
41 |
Лизинговая компания Медведь |
3706,85 |
272 |
2263,09 |
|
42 |
Сибирская лизинговая компания |
3432,81 |
423 |
1277,40 |
|
43 |
Компания розничного кредитования. Лизинг |
2970,30 |
428 |
1998,80 |
|
44 |
ФБ-Лизинг |
2914,61 |
1896 |
637,33 |
|
45 |
Торгово-финансовая компания М.Т.Е.-финанс |
2875,00 |
165 |
1072,00 |
|
46 |
АЛФК Ярфинвест |
2741,90 |
268 |
700,00 |
|
47 |
Лизинг-Максимум |
2681,00 |
1010 |
1000,45 |
|
48 |
СКБ-лизинг (группа) |
2625,00 |
186 |
1284,00 |
|
49 |
Группа компаний Индепендент Лизинг |
2623,00 |
251 |
1347,60 |
|
50 |
Приволжская лизинговая компания |
2501,40 |
202 |
939,30 |
|
51 |
Грузомобиль-Лизинг |
2492,99 |
508 |
988,97 |
|
52 |
СТС Лизинг |
2420,60 |
121 |
290,60 |
|
53 |
Энерголизинг |
2407,40 |
258 |
1054,01 |
|
54 |
РЕСОТРАСТ |
2380,00 |
192 |
1428,30 |
|
55 |
Лизинговые компании ИК РФЦ |
2377,37 |
274 |
762,33 |
|
56 |
Промышленная лизинговая компания |
2340,02 |
162 |
632,58 |
|
57 |
Группа компаний ЗЕСТ |
2338,90 |
200 |
789,10 |
|
58 |
Атлант-М Лизинг |
2335,79 |
718 |
791,06 |
|
59 |
Универсальная лизинговая компания (Хабаровск) |
2330,70 |
143 |
780,40 |
|
60 |
ГК Муниципальная инвестиционная компания и Инко-АМД |
2259,82 |
452 |
1176,70 |
|
61 |
Группа лизинговых компаний Столица |
2163,61 |
336 |
862,10 |
|
62 |
РЕСО-Лизинг |
1983,78 |
577 |
799,34 |
|
63 |
Группа финансовых технологий |
1961,81 |
187 |
1089,77 |
|
64 |
Машиностроительная лизинговая компания Машлизинг |
1882,00 |
100 |
443,00 |
|
65 |
Югорская лизинговая компания |
1841,16 |
302 |
908,60 |
|
66 |
Ренессанс-Лизинг |
1826,47 |
671 |
1014,30 |
|
67 |
Ханса Лизинг |
1769,50 |
265 |
2585,97 |
|
68 |
Завод редких металлов |
1689,83 |
143 |
427,02 |
|
69 |
Клиентская лизинговая компания |
1656,30 |
157 |
387,70 |
|
70 |
МКБ-лизинг |
1647,57 |
446 |
480,46 |
|
71 |
ВСП-Лизинг |
1567,41 |
149 |
452,91 |
|
72 |
Столичный лизинг |
1567,40 |
566 |
127,30 |
|
73 |
ТрансФин-М |
1542,00 |
52 |
1313,00 |
|
74 |
Лизинг-М |
1515,00 |
445 |
1086,00 |
|
75 |
Прогресс-Нева Лизинг |
1479,00 |
436 |
480,97 |
|
76 |
Яркамп Лизинг |
1461,68 |
558 |
578,21 |
|
77 |
Вестлизинг-М |
1461,00 |
86 |
448,00 |
|
78 |
Тюменская агропромышленная лизинговая компания |
1421,98 |
265 |
669,21 |
|
79 |
Премьер-Лизинг |
1410,10 |
408 |
639,40 |
|
80 |
ФК Балтинвест |
1399,85 |
456 |
1306,53 |
|
81 |
ЭКСПО-лизинг |
1325,47 |
216 |
398,31 |
|
82 |
Северо-Западная лизинговая компания |
1319,80 |
27 |
1587,70 |
|
83 |
Петроконсалт |
1316,27 |
75 |
669,03 |
|
84 |
Фольксваген Груп Финанц |
1277,88 |
817 |
972,00 |
|
85 |
ARVAL |
1249,59 |
1242 |
136,12 |
|
86 |
Московская лизинговая компания (группа компаний) |
1243,52 |
291 |
937,00 |
|
87 |
Кредит Европа Лизинг |
1229,98 |
299 |
657,94 |
|
88 |
Группа компаний Поволжский лизинговый центр |
1199,41 |
764 |
326,00 |
|
89 |
Вейтус |
1184,10 |
53 |
207,78 |
|
90 |
Группа компаний: НЛК и Приват-лизинг |
1134,03 |
517 |
501,90 |
|
91 |
Объединенная лизинговая компания |
1128,89 |
157 |
505,42 |
|
92 |
ССБ-Лизинг |
1063,91 |
140 |
345,56 |
|
93 |
Индустрия-Финанс |
1057,00 |
96 |
412,00 |
|
94 |
Челиндлизинг |
1049,83 |
337 |
526,80 |
|
95 |
Гознак-лизинг |
1010,51 |
36 |
792,04 |
|
96 |
ПРГ-Ресурс |
969,00 |
97 |
383,00 |
|
97 |
Вексельный центр |
968,80 |
60 |
412,30 |
|
98 |
Группа компаний АС Финанс |
926,00 |
298 |
602,00 |
|
99 |
Инвестиционно-финансовая компания Авиализинг |
919,00 |
3 |
384,00 |
|
100 |
Автокредит |
902,10 |
363 |
422,20 |
|
101 |
Опцион-ТМ |
893,40 |
338 |
420,00 |
|
102 |
Яков Семенов |
878,40 |
51 |
281,70 |
|
103 |
ЛИКОНС |
871,90 |
150 |
229,60 |
|
104 |
Лизинговая компания Скандинавия |
846,05 |
73 |
429,35 |
|
105 |
Смарт Голд |
845,02 |
298 |
435,81 |
|
106 |
Белфин |
828,50 |
193 |
511,40 |
|
107 |
Ак Барс Лизинг |
778,84 |
54 |
789,37 |
|
108 |
Капитал Ресурс |
778,62 |
212 |
311,70 |
|
109 |
Квинта |
770,60 |
81 |
363,00 |
|
110 |
ЛК Проект роста |
766,50 |
95 |
363,70 |
|
111 |
Сосьете Женераль Финанс |
715,00 |
434 |
559,00 |
|
112 |
ГЛК Пробизнес |
697,64 |
176 |
335,00 |
|
113 |
Ротор-лизинг |
694,00 |
35 |
31,00 |
|
114 |
Петроэнерголизинг |
693,79 |
184 |
429,83 |
|
115 |
Экономлизинг |
682,47 |
209 |
312,99 |
|
116 |
Лизинговая компания малого бизнеса Республики Татарстан |
680,98 |
239 |
136,70 |
|
117 |
Первая лизинговая компания (Новосибирск) |
635,28 |
93 |
237,84 |
|
118 |
Русь-Лизинг |
628,73 |
121 |
140,65 |
|
119 |
Региональная лизинговая компания (Оренбург) |
610,30 |
110 |
214,30 |
|
120 |
Экспресс-Волга-Лизинг |
609,00 |
167 |
279,00 |
|
121 |
Центр финансового лизинга |
599,10 |
223 |
142,72 |
|
122 |
ЛК Волгопромлизинг |
594,29 |
241 |
354,10 |
|
123 |
Лизинговые технологии |
583,48 |
236 |
279,29 |
|
124 |
ТТС-Лизинг |
578,10 |
432 |
136,90 |
|
125 |
Первая лизинговая компания (Тверь) |
577,00 |
248 |
368,00 |
|
126 |
Техноспецсталь-Лизинг |
559,80 |
55 |
141,40 |
|
127 |
Западно-Сибирская лизинговая компания |
510,37 |
52 |
415,93 |
|
128 |
Банк Вологжанин |
505,24 |
327 |
277,32 |
|
129 |
Дорожно-промышленный лизинг |
497,00 |
92 |
211,00 |
|
130 |
ТЛК Версус |
487,30 |
120 |
254,30 |
|
131 |
ЮТэйр-Лизинг |
476,10 |
84 |
1469,00 |
|
132 |
ЗАО МИК (Вологда) |
467,00 |
174 |
145,00 |
|
133 |
ГУП Туймаада-Лизинг |
458,00 |
923 |
138,00 |
|
134 |
ПЛ-лизинг |
456,47 |
206 |
239,93 |
|
135 |
Уралпромлизинг |
455,00 |
104 |
202,00 |
|
136 |
Группа компаний: Лизинг Стандарт и Межотраслевая ЛК |
427,80 |
65 |
146,89 |
|
137 |
Лизинговая компания Развитие |
413,60 |
62 |
68,60 |
|
138 |
Мета-Лизинг |
401,00 |
95 |
258,00 |
|
139 |
БКФ-Лизинг |
386,00 |
30 |
56,00 |
|
140 |
ГУП Кубаньлизинг |
369,10 |
69 |
97,30 |
|
141 |
Транслизингком |
336,89 |
88 |
220,51 |
|
142 |
Самарская лизинговая компания |
290,23 |
79 |
78,70 |
|
143 |
Технолизинг |
285,90 |
43 |
166,10 |
|
144 |
Русский лизинговый центр |
268,00 |
101 |
95,00 |
|
145 |
Топком Инвест |
265,01 |
149 |
311,06 |
|
146 |
Лизинговая компания Сибири |
261,03 |
66 |
246,83 |
|
147 |
БЭЛТИ-Гранд |
260,40 |
179 |
158,82 |
|
148 |
Лизинговая компания ЦФМ |
259,52 |
85 |
92,04 |
|
149 |
Финансово-экономический Консалтинг |
254,76 |
164 |
483,02 |
|
150 |
Владимирская лизинговая компания |
247,29 |
122 |
174,71 |
Роман Романовский, Ирина Велиева, аналитики рейтингового агентства «Эксперт РА»
16.04.2008 г.
Источник: КоммерсантЪ-Business Guide |
